Peter Pabst travaille d'abord comme tailleur jusqu'au jour où le directeur des costumes du festival de Bayreuth lui ouvre un nouvel univers artistique. Il se décide alors à aller étudier le costume et le décor aux Kölner Werkschulen. Il ne termine pas ses études, mais rencontre au Schauspielhaus de Bochum Peter Zadek : ce sera une amitié pour la vie. De 1973 à 1979 Peter Pabst conçoit de nombreux décors pour les mises en scène de Peter Zadek à Bochum : « Professor Unrat », « Hedda Gabler », « Othello » et « Hamlet ». Par la suite, il travaille comme décorateur pour plus de 120 mises en scène de théâtre, d'opéra et de cinéma.
Il a croisé la route de metteurs en scène comme Hans Neuenfels, Luc Bondy, Jérôme Savary, Istvan Szábo, Jürgen Flimm et beaucoup d'autres. Il a rencontré la chorégraphe Pina Bausch en 1978 lorsqu'elle a été invitée à monter son projet sur Macbeth « Il la prend par la main et l'emmène dans le château, les Autres suivent » au Schauspielhaus de Bochum. Après la mort du compagnon de Pina Bausch, le décorateur et costumier Rolf Borzik, la chorégraphe prie Peter Pabst de se charger des décors pour la soirée danse « 1980 – une pièce de Pina Bausch ». Ce sera le début d'une collaboration permanente avec le Tanztheater Wuppertal, qui durera presque 30 ans.
Les Films du Losange